Fonds mixtes

En période de faibles taux d’intérêt, les investisseurs privés cherchent des alternatives pour se constituer un patrimoine. La police d’assurance vie classique sert au mieux de complément au portefeuille personnel. Les actions sont trop risquées pour de nombreux investisseurs privés. L’immobilier apporte un solide rendement s’il est choisi judicieusement, mais il est associé à un certain degré de soins et d’entretien lorsqu’il est utilisé à des fins propres ou comme investissement en capital. Les fonds sont donc considérés comme une recommandation intéressante si vous souhaitez économiser de l’argent et placer vos finances sur une base solide à long terme. Mais comment fonctionnent les fonds ? Et quel est l’intérêt d’un fonds mixte ?

Qu’entend-on par “fonds mixtes” ?

En termes simples, un fonds est un “pot” dans lequel l’argent des investisseurs est collecté et investi dans des biens d’investissement. Les objets d’investissement typiques sont les actions, les obligations ou les biens immobiliers. Dans un fonds d’actions, d’obligations ou d’immobilier, l’argent de nombreux investisseurs circule ensemble. L’éditeur et le gestionnaire d’un fonds est une société de fonds. Elle emploie généralement un gestionnaire de fonds qui est responsable de la composition du fonds. Le gestionnaire du fonds décide quelles actions, propriétés ou obligations sont détenues dans un fonds. Selon le type d’actifs choisis, les caractéristiques d’un fonds sont encore plus restreintes. Par exemple, un fonds peut investir exclusivement dans des actions de sociétés européennes de l’industrie pharmaceutique. Un autre investit l’argent dans l’immobilier en Europe occidentale. D’autres encore utilisent des sociétés informatiques aux États-Unis comme biens d’investissement. En choisissant ses fonds, l’investisseur peut donc déterminer à quoi ressemble son portefeuille de fonds. Rien qu’en Allemagne, il existe plus de 6 000 fonds d’investissement ouverts. Ils offrent aux investisseurs un large éventail de choix pour l’accumulation de leurs actifs individuels.

Un fonds mixte est une forme particulière de fonds. Alors que les fonds d’actions, d’immobilier ou d’obligations investissent exclusivement dans des actions, des biens immobiliers et des obligations, les fonds mixtes comprennent différents objets d’investissement de toutes les catégories d’actifs. Par exemple, le gestionnaire de fonds inclut à la fois des actions, des biens immobiliers, des obligations, et des matières premières dans son fonds. Il dispose donc d’un large éventail d’objets d’investissement. Les fonds mixtes ouverts fonctionnent comme tous les fonds d’investissement ouverts. La société de fonds collecte l’argent des investisseurs, un gestionnaire de fonds sélectionne les objets d’investissement sur le marché et investit l’argent. Ce faisant, il suit la stratégie d’investissement de son fonds. Dans un fonds avec des perspectives de rendement équilibré, l’argent est investi à parts égales dans des actions et dans des métaux précieux ou des matières premières. Dans un fonds à tendance progressive ou dynamique, la part des actions ou des métaux précieux est supérieure à celle des obligations. Ainsi, le rendement peut être contrôlé par la stratégie d’investissement. En tant qu’investisseur, vous choisissez votre fonds en fonction de votre attitude personnelle face au risque. Si l’investisseur privé est intéressé par un rendement élevé, il investit probablement dans un fonds à forte teneur en actions ou en métaux précieux. S’il est peu enclin à prendre des risques, il est plus enclin à choisir un fonds avec une forte proportion d’obligations ou d’obligations à intérêt fixe. Les fonds mixtes avec une stratégie d’investissement conservatrice sont considérés comme assez sûrs, mais doivent être distingués des fonds garantis. Avec un fonds de garantie, l’investisseur est assuré d’un rendement une fois atteint pour le reste de la période d’investissement, même si les prix des titres baissent. Cela distingue clairement un fonds de garantie des autres fonds.

Quelles sont les formes particulières de fonds mixtes ?

Les fonds cibles sont une sous-forme des fonds mixtes. Ils ont une durée déterminée et une stratégie d’investissement définie. Tout d’abord, l’argent est investi dans un fonds cible avec des actions. Ces actions sont associées à un risque de fluctuation assez élevé. À la fin du terme, le capital est transféré dans des formes d’investissement à moindre risque. Le gestionnaire du fonds protège ainsi le capital épargné contre les pertes. Les fonds cibles sont intéressants pour les investisseurs qui veulent profiter des rendements des marchés volatils et qui peuvent bien supporter ce risque. Si vous êtes prêt à accepter des fluctuations de cours de vos titres, car celles-ci s’équilibrent généralement à nouveau sur le long terme, vous pouvez obtenir des rendements assez intéressants avec un fonds cible.

Les investisseurs doivent être conscients de ces opportunités et de ces risques

Comme tout investissement, les fonds mixtes présentent également des avantages et des inconvénients. Un avantage majeur est la répartition du risque sur plusieurs actifs. Si, par exemple, la valeur d’une action baisse, la valeur d’une autre action peut augmenter pendant la même période. Si un fonds d’investissement contient plusieurs actifs tels que des actions, des biens immobiliers ou des matières premières, le risque de fluctuation de la valeur est encore plus largement réparti. Cela réduit considérablement le risque que l’investisseur perde de l’argent à long terme. Soit dit en passant, l’insolvabilité de la société de fonds ne constitue pas un risque pour l’investisseur. L’argent investi par le client est séparé des actifs de la société de fonds en tant qu’actif distinct et est protégé contre l’accès des créanciers.

Néanmoins, chaque investisseur doit être conscient du risque que le capital épargné soit réduit si les parts du fonds perdent de la valeur. Seul un fonds de garantie garantit la valeur atteinte. D’autre part, ces fonds d’investissement n’offrent également qu’un rendement relativement gérable. Les risques contrôlables comprennent les coûts. Avant de choisir un fonds, les investisseurs doivent comparer les frais d’entrée et les frais de gestion. Ces coûts réduisent le rendement et doivent donc être examinés dans le cadre d’une comparaison de fonds avant de conclure un plan d’épargne en fonds pour un investissement régulier.

Conclusion : les fonds mixtes sont intéressants pour chaque investisseur

En principe, les fonds d’investissement à capital variable avec des biens d’investissement mixtes conviennent à tous les investisseurs privés. En raison du large choix sur le marché, chaque investisseur peut choisir le fonds qui convient le mieux à ses objectifs financiers et à son attitude face au risque.